天居寺创建于南北朝时期（560--565）, 距今已有1450多年的历史。为长兴古刹之一。

长兴，被赵孟頫题为“帝乡佛国”，其渊源离不开天居寺。南北朝开国皇帝陈霸先，历代王朝对他恭敬有加，后拜为武帝。陈武帝谢世后，在他出生地——长兴，建造了陈武帝故宫。因陈武帝及家族笃信佛教，舍宅为庙，宫内家庙香火兴旺，南朝陈光大元年诏立为天居寺。成为江南子午线三大寺院（镇江定慧寺，长兴天居寺、杭州灵隐寺）之一，隋时列江南四大丛林之一，宋治平二年改广惠教寺。明洪武二十四年立为丛林，俗称下箬寺。天居寺原为五进大院，占地36亩，箬溪环绕四周，气势雄伟，示现皇家气派。寺内正中，自山门而入，天王殿、大雄宝殿、观音殿和小西天，供有如来观音、三尊紫佛，皆佛中之圣，法相庄严，殿宇雄伟，清净妙境，尽显大乘无量的气势。受唐朝皇帝唐僖宗、明太祖朱元璋和清朝乾隆皇帝三代皇上“天赐圣旨”。由于南北朝国兴佛教，推动了长兴佛教的兴盛不衰，相传鼎盛时长兴有大小寺院130多所。

天居寺自创建以来，法缘昌盛，文人荟萃，谈禅论道，儒释交融，让天居寺为“帝乡佛国”添上浓墨重彩的一笔。

唐高僧道宣，出生于长兴，民间传说为下箬寺出家。道宣俗姓钱，字法遍，十六岁出家，依智頵律师受业、从智首律师受具戒。道宣律师一生研究律学，创立了南山律宗，盛名远播西域，被尊称为南山律师。门下受法传教弟子千人，朝野崇奉。并于净业寺首创戒坛，标示轨范，成为后世建筑戒坛的法式，使律学成为中国佛教文化的一个重要部分，在佛教史上大放异彩。直至今日，中国的出家戒律仍以《四分律》为圭臬。

唐诗僧皎然，为谢灵运十世孙。皎然于长兴下箬寺出家，他融于情性，达于禅意，成为唐代诗僧之翘楚。魏徵、杜牧、白居易、刘禹锡、吴承恩、赵孟頫等众多历史名人为其题记、碑刻、书诗，这些在历史长河里熠熠生辉的人物，都与天居寺结下深深的佛缘。

时至1998年，下箬寺历尽沧桑终得恢复开放。2009年，为弘扬长兴“帝乡佛国”文化，充分发扬佛教优良传统，促进和谐社会建设，相关部门启动了陈武帝故宫及寺院重建工程。下箬寺再次易名为天居寺，千年古刹迎来兴机。

重建后的天居寺占地面积150亩，建筑面积36亩。以金堂为中轴线向南是五层塔，向前延伸为山门，金堂北侧是讲堂；金堂东、西两翼楼庄严俊秀，周围有长廊与塔殿相环相通，富丽恢宏；殿内佛像金碧辉煌，熠熠生辉。修葺后的天居寺重现昔日风采，巍巍壮观。

2012年大悲殿千手观音开光，高僧大德云集。 2015年7月，长兴县佛教协会迁址天居寺，县佛教协会会长、寿圣寺方丈界隆大和尚担起中兴重任。随后，界隆法师在厦门普光寺蒙中国台湾台北善导寺^上了^下中律师得授南山律宗法脉，成为南山律宗第三十八世，光孝法统第十八代传人。南山律祖道宣律师的法脉重归律祖诞生故里——吴兴长城（湖州长兴）。界广无边际，隆德祖印契；续绍千华灯，明解真实义。

天居寺将以其得天独厚的“帝乡佛国”文化，在各级领导关心下，在社会各界人士支持下，续佛慧命，弘扬正法，成为长兴最具地域特色的佛教文化品牌，为长兴“和文化”建设增添佛教的戒德清香。